商品支持穩(wěn)定幣有哪些？2025年排名前五的商品掛鉤穩(wěn)定幣
商品支持穩(wěn)定幣有哪些？2025年排名前五的商品掛鉤穩(wěn)定幣
商品支持的穩(wěn)定幣是與實(shí)物資產(chǎn)（如黃金和白銀）掛鉤的數(shù)位代幣。在2025年，其市值達(dá)到19億美元，比2024年增長(zhǎng)了67.8%。然而，它們?cè)诜◣胖С值姆€(wěn)定幣市場(chǎng)中仍僅占0.8%。這些代幣在經(jīng)濟(jì)不確定性期間提供穩(wěn)定的區(qū)塊鏈基礎(chǔ)對(duì)沖。
商品支持代幣的總價(jià)值鎖倉(cāng)(TVL) | 來(lái)源：RWA.xyz
探索2025年排名前五的商品支持穩(wěn)定幣，包括PAXG和XAUT，并了解這些黃金和白銀代幣如何將實(shí)物資產(chǎn)帶入?yún)^(qū)塊鏈，以實(shí)現(xiàn)安全且具成本效益的投資。
什么是商品支持穩(wěn)定幣？
商品支持穩(wěn)定幣是與黃金、白銀或其他原材料等實(shí)物資產(chǎn)價(jià)值掛鉤的數(shù)位代幣。每個(gè)代幣代表對(duì)儲(chǔ)存在保險(xiǎn)庫(kù)中的實(shí)物商品的1:1索賠。您可以在區(qū)塊鏈平臺(tái)上交易這些代幣，或在許多情況下，將其兌換為基礎(chǔ)資產(chǎn)。這種設(shè)置允許您在不直接處理金條或銀條的情況下，訪問(wèn)現(xiàn)實(shí)世界的商品。
截至2025年7月，CoinMarketCap列出了近40種商品支持的穩(wěn)定幣，總市值超過(guò)18億美元，日交易量超過(guò)1.02億美元。根據(jù)CoinGecko 2025年RWA報(bào)告，商品支持代幣的市值同比增長(zhǎng)67.8%，增加了7.739億美元，達(dá)到了19億美元的歷史新高。這一增長(zhǎng)主要是受到黃金價(jià)格上漲的推動(dòng)，因?yàn)橥顿Y者在地緣政治緊張和經(jīng)濟(jì)不確定性期間尋求避險(xiǎn)資產(chǎn)。
商品支持代幣市值增長(zhǎng)| 來(lái)源：CoinGecko
然而，這些代幣仍然是穩(wěn)定幣市場(chǎng)中的一個(gè)小部分，僅占法幣支持穩(wěn)定幣總市值的0.8%。盡管增長(zhǎng)顯著，商品支持代幣仍落后于法幣支持的代幣（分別為67.8%和76.4%的增長(zhǎng)），這反映了它們的利基吸引力。Tether Gold (XAUT)和Paxos Gold (PAXG)主導(dǎo)了這一領(lǐng)域，占據(jù)了商品化貴金屬市場(chǎng)市值的84%。
雖然這些穩(wěn)定幣通過(guò)定期審計(jì)和數(shù)位化的DeFi平臺(tái)提供透明度，但也存在一些限制。存儲(chǔ)費(fèi)用、托管風(fēng)險(xiǎn)和與法幣支持穩(wěn)定幣相比較低的流動(dòng)性，可能會(huì)影響您有效交易或兌換的能力。對(duì)于初學(xué)者來(lái)說(shuō)，了解這些因素對(duì)于將商品支持代幣納入加密貨幣投資組合至關(guān)重要。
2025年排名前五的商品掛鉤穩(wěn)定幣
以下是2025年五大商品掛鉤穩(wěn)定幣，提供一種安全的方式，使您能夠接觸貴金屬，而無(wú)需實(shí)際持有。
| 代幣 | 資產(chǎn) | 儲(chǔ)備地點(diǎn) | 市值（美元） | 日交易量 | 區(qū)塊鏈 | 可贖回性 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| PAXG | 黃金 | 倫敦金庫(kù) | 9.33 億美元 | 4500 萬(wàn)美元 | 以太坊、幣安智能鏈、索拉納等 | 是（金條） |
| XAUT | 黃金 | 瑞士金庫(kù) | 8.21 億美元 | 2500 萬(wàn)美元 | 以太坊、波場(chǎng)、TON | 是 |
| KAU | 黃金 | 保險(xiǎn)金庫(kù) | 1.56 億美元 | 中等 | ERC-20 | 是 |
| KAG | 白銀 | 保險(xiǎn)金庫(kù) | 1.53 億美元 | 低 | ERC-20 | 是 |
| XAUM | 黃金 | 亞洲（倫敦金銀市場(chǎng)協(xié)會(huì)金庫(kù)） | 4500 萬(wàn)美元 | 低 | ERC-20、BEP-20 | 可能 |
1. PAX Gold (PAXG)
PAXG/黃金支持的金融合約| 來(lái)源: RWA.xyz
PAX Gold (PAXG) 是一種受監(jiān)管的投資級(jí)數(shù)位資產(chǎn)，能讓您擁有實(shí)體黃金，并享有區(qū)塊鏈技術(shù)的速度和靈活性。每個(gè)PAXG代幣代表一盎司精細(xì)金衡盎司的黃金，該黃金安全地存儲(chǔ)在倫敦的LBMA認(rèn)證金庫(kù)中。由Paxos信托公司發(fā)行，并受紐約金融服務(wù)部（NYDFS）監(jiān)管，PAXG完全由黃金支持，每月由KPMG進(jìn)行審計(jì)，并提供零儲(chǔ)存費(fèi)用、無(wú)結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)的黃金投資方式。
與傳統(tǒng)的黃金ETF或期貨不同，PAXG允許從0.01金衡盎司（約$20）起進(jìn)行分割所有權(quán)，并在以太坊區(qū)塊鏈上實(shí)現(xiàn)近乎即時(shí)結(jié)算。投資者可以將代幣兌換為L(zhǎng)BMA良好交割黃金條、非指定倫敦黃金或按市場(chǎng)價(jià)格兌換為美元，使其成為少數(shù)具備實(shí)物兌換選項(xiàng)的黃金代幣之一。 PAXG的市值約為9.33億美元，每日交易量為4500萬(wàn)美元，流動(dòng)性強(qiáng)，并支持多條區(qū)塊鏈（以太坊、BSC、Solana和Arbitrum）。然而，請(qǐng)注意，實(shí)物黃金的兌換會(huì)產(chǎn)生處理費(fèi)，并且托管由Paxos集中管理。
2. Tether Gold (XAUT)
XAUT/黃金支持的金融合約| 來(lái)源: RWA.xyz
Tether Gold (XAUt) 是一種數(shù)位代幣，讓您直接擁有安全儲(chǔ)存在瑞士金庫(kù)中的實(shí)體黃金。每個(gè)XAUt代幣代表一盎司精細(xì)金衡盎司的LBMA認(rèn)證黃金，截至2025年7月，總共支持約644根金條（7,667公斤）。由Tether Ltd.發(fā)行，XAUt結(jié)合了黃金的穩(wěn)定性和區(qū)塊鏈的靈活性，讓您可以像其他加密資產(chǎn)一樣輕松地交易、轉(zhuǎn)移和儲(chǔ)存黃金。它支持多條區(qū)塊鏈，包括以太坊、TRON和TON，對(duì)零售和機(jī)構(gòu)投資者都非常友好。
XAUt的市值約為8.21億美元，流通中有超過(guò)246,000個(gè)代幣，提供強(qiáng)大的流動(dòng)性，并已整合到多個(gè)DeFi平臺(tái)中。投資者可以享受無(wú)托管費(fèi)用、輕松分割（最低到0.000001盎司）和全天候全球交易的優(yōu)勢(shì)。您甚至可以將代幣兌換為實(shí)物黃金條，盡管這僅限于在瑞士境內(nèi)交付，并需額外支付費(fèi)用及最小兌換額。與Paxos Gold（PAXG）不同，Tether的審計(jì)較少，且其集中化的托管模式意味著用戶必須依賴Tether的運(yùn)營(yíng)完整性。
3. Kinesis Gold (KAU)
Kinesis Gold (KAU) 是一種黃金支持的數(shù)位貨幣，讓您完全擁有儲(chǔ)存在全球保險(xiǎn)金庫(kù)中的實(shí)體黃金，每個(gè)KAU代幣代表一克精細(xì)黃金（999.9純度），完全分配在您的名下，并可兌換為L(zhǎng)BMA認(rèn)證的黃金條（最低100克）。 KAU的市值約為1.56億美元，提供穩(wěn)定性與實(shí)用性，讓您能夠透過(guò)Kinesis虛擬卡進(jìn)行全球支付、交易和轉(zhuǎn)移黃金，并可在任何接受MasterCard的地方使用。
用戶持有、交易或鑄造KAU可以每月獲得實(shí)體黃金的收益，社群已經(jīng)分配超過(guò)2000萬(wàn)美元。由于與Allocated Bullion Exchange (ABX) 的合作，平臺(tái)不收取儲(chǔ)存費(fèi)用，并進(jìn)行每年兩次的獨(dú)立審計(jì)以驗(yàn)證黃金儲(chǔ)備。雖然KAU提供了一種使用黃金作為貨幣的高效成本方式，但它仍然由Kinesis集中管理，并且有有限的兌換中心，需要最小數(shù)量才能交付。
4. Kinesis Silver (KAG)
Kinesis Silver (KAG) 是一種完全由每盎司1 troy（盎司）999純度的精銀支持的數(shù)位貨幣，這些精銀儲(chǔ)存在全球各地的保險(xiǎn)、獨(dú)立審計(jì)的金庫(kù)中。由Kinesis Money發(fā)行并通過(guò)其戰(zhàn)略合作伙伴Allocated Bullion Exchange (ABX) 管理，KAG為持有者提供對(duì)實(shí)體銀的完全合法所有權(quán)，這些實(shí)體銀可在六大洲的本地化中心以最低200盎司的數(shù)量進(jìn)行兌換。 KAG旨在讓銀再次成為可用的貨幣形式，允許您使用Kinesis虛擬卡在全球范圍內(nèi)消費(fèi)、交易、發(fā)送和賺取銀幣，該卡可在購(gòu)買時(shí)即時(shí)將您的資產(chǎn)轉(zhuǎn)換。
投資者還能受益于一種費(fèi)用分成模式，該模式根據(jù)持有、花費(fèi)或鑄造KAG來(lái)支付每月的實(shí)體銀收益。雖然它提供了一種高效且易于進(jìn)入的方式，將銀納入投資組合，尤其適合那些尋求除黃金之外的多元化的投資者，但由于KAG的流動(dòng)性較低，且銀的價(jià)格波動(dòng)性歷史較大，它對(duì)于初學(xué)者來(lái)說(shuō)略顯風(fēng)險(xiǎn)。
5. Matrixdock Gold (XAUM)
Matrixdock Gold (XAUM) 是一種代幣化的黃金資產(chǎn)，將99.99%的純度LBMA認(rèn)證黃金引入?yún)^(qū)塊鏈，提供分段所有權(quán)，并且能輕松地在亞洲各地的信任金庫(kù)（包括新加坡和香港）進(jìn)行鏈上存取。每個(gè)XAUM代幣代表1盎司黃金，總供應(yīng)量為13,534個(gè)代幣，這些代幣由421根黃金條形支撐，并存放在安全、LBMA批準(zhǔn)的托管設(shè)施中。
XAUM的市值大約為4530萬(wàn)美元，24小時(shí)交易量為181,900美元，吸引那些尋求靈活的、以亞洲為中心的黃金投資替代方案的投資者。它支持ERC-20和BEP-20標(biāo)準(zhǔn)，這使得它具有高度的可接入性并能無(wú)縫與DeFi平臺(tái)進(jìn)行集成，同時(shí)還提供了一個(gè)獨(dú)特的功能：能夠?qū)AUM代幣“打包”成NFTs，代表特定黃金條形以進(jìn)行固定分配。兌換選項(xiàng)包括實(shí)體交付符合條件的金額以及動(dòng)態(tài)分配審計(jì)以確保透明。然而，作為一個(gè)較新的平臺(tái)，XAUM面臨著相對(duì)較小的流動(dòng)性和全球認(rèn)知度挑戰(zhàn)，這與像PAXG和XAUT等更大型的黃金代幣相比較為劣勢(shì)。
商品支持的穩(wěn)定幣的優(yōu)勢(shì)
商品支持的穩(wěn)定幣為希望接觸貴金屬而不必面對(duì)實(shí)物擁有麻煩的加密用戶提供了獨(dú)特的優(yōu)勢(shì)。以下是商品支持代幣的一些關(guān)鍵優(yōu)勢(shì)，您需要了解：
•與黃金和白銀掛鉤的穩(wěn)定價(jià)值：這些代幣反映黃金或白銀的價(jià)格，提供對(duì)抗通脹和貨幣波動(dòng)的對(duì)沖。
• 數(shù)字化接觸實(shí)物資產(chǎn)：您可以在鏈上交易或持有黃金支持的資產(chǎn)，而不需要金庫(kù)儲(chǔ)存或交付物流。
• DeFi 相容性：許多代幣如PAXG 和XAUT 可以作為抵押品，加入流動(dòng)性池，或在DeFi 生態(tài)系統(tǒng)中質(zhì)押以獲得回報(bào)。
• 全球可接觸性：您可以全天候、無(wú)需依賴傳統(tǒng)銀行或經(jīng)紀(jì)人，跨境買賣和轉(zhuǎn)移這些資產(chǎn)。
•分割所有權(quán)：從小額開(kāi)始—擁有黃金條塊或銀盎司的一部分，使其對(duì)初學(xué)者投資者更具可接觸性。
投資前的主要考量因素
雖然商品支持的穩(wěn)定幣為貴金屬提供了簡(jiǎn)便的進(jìn)入途徑，但它們也帶來(lái)了風(fēng)險(xiǎn)。集中化的保管意味著您將信任發(fā)行商和金庫(kù)運(yùn)營(yíng)商來(lái)保護(hù)儲(chǔ)備。智能合約的漏洞可能會(huì)讓您的持有面臨技術(shù)性風(fēng)險(xiǎn)。流動(dòng)性差異很大；如PAXG 和XAUT 的流動(dòng)性很高，但像XAUM 或KAG 等小型代幣的交易量可能較低。最后，實(shí)物贖回可能涉及高額的最小數(shù)量、處理延遲和額外費(fèi)用，這可能會(huì)限制小型投資者的靈活性。
您應(yīng)該將商品穩(wěn)定幣加入投資組合嗎？
商品支持的穩(wěn)定幣將黃金和白銀等實(shí)物資產(chǎn)的價(jià)值與區(qū)塊鏈技術(shù)的靈活性結(jié)合在一起。它們提供了一種對(duì)抗通脹和市場(chǎng)波動(dòng)的方式，同時(shí)保持在加密生態(tài)系統(tǒng)內(nèi)。像PAXG 和XAUT 等領(lǐng)先選擇主導(dǎo)交易量并提供強(qiáng)大的流動(dòng)性，使其成為初學(xué)者的理想選擇。與此同時(shí)，XAUM、KAU 和KAG 吸引那些尋求獨(dú)特接觸或多樣化投資區(qū)域性及替代性資產(chǎn)的投資者。
然而，這些代幣并非沒(méi)有風(fēng)險(xiǎn)。保管的集中化、智能合約的漏洞以及流動(dòng)性的差異都可能影響您進(jìn)行交易或贖回的能力。隨著機(jī)構(gòu)興趣的增長(zhǎng)和更多商品如鉑金或石油的代幣化，透明度和監(jiān)管監(jiān)督也可能會(huì)增加。在將它們加入您的投資組合之前，請(qǐng)始終檢查保管條款、贖回條件和平臺(tái)支持。保持資訊更新，謹(jǐn)慎平衡您的曝險(xiǎn)，以避免意外的驚喜。
到此這篇關(guān)于商品支持穩(wěn)定幣有哪些？2025年排名前五的商品掛鉤穩(wěn)定幣的文章就介紹到這了,更多相關(guān)商品穩(wěn)定幣匯總內(nèi)容請(qǐng)搜索腳本之家以前的文章或繼續(xù)瀏覽下面的相關(guān)文章，希望大家以后多多支持腳本之家！
你可能感興趣的文章
-
一文讀懂穩(wěn)定幣：穩(wěn)定幣有哪幾種
穩(wěn)定幣（Stablecoin）是一種價(jià)值相對(duì)穩(wěn)定的加密貨幣，其核心設(shè)計(jì)目標(biāo)是通過(guò)錨定某種穩(wěn)定資產(chǎn)（如法幣、黃金或其他加密資產(chǎn)）來(lái)最小化價(jià)格波動(dòng)，從而在波動(dòng)劇烈的加密貨幣市…
2025-07-16 -
一文讀懂穩(wěn)定幣(穩(wěn)定幣是什么意思)
什么是穩(wěn)定幣？與我們常聽(tīng)說(shuō)的比特幣有什么區(qū)別？穩(wěn)定幣有哪些使用場(chǎng)景以及為什么要發(fā)展穩(wěn)定幣？本篇文章將帶你讀懂關(guān)于穩(wěn)定幣的諸多問(wèn)題…
2025-07-16 -
什么是USD1穩(wěn)定幣？如何運(yùn)作？與其他穩(wěn)定幣有何不同？
什么是USD1穩(wěn)定幣？如何運(yùn)作？與其他穩(wěn)定幣有何不同？USD1 是一種完全由法幣支持的穩(wěn)定幣，由與唐納德·特朗 普（Donald Trump）有關(guān)聯(lián)的世界自由金融（WLFI）于2025年3月…
2025-07-16 -
什么是算法穩(wěn)定幣？2025 年值得關(guān)注的4 大算法穩(wěn)定幣
算法穩(wěn)定幣長(zhǎng)期以來(lái)一直吸引加密貨幣創(chuàng)新者的關(guān)注，因?yàn)樗鼈冎荚趧?chuàng)造去中心化且可擴(kuò)展的貨幣形式,與傳統(tǒng)的穩(wěn)定幣（如由法幣或加密貨幣儲(chǔ)備支持）不同，算法穩(wěn)定幣依賴于程…
2025-07-16 -
黃金穩(wěn)定幣PAXG和XAUT如何選擇？誰(shuí)更安全可靠？
在虛擬貨幣市場(chǎng)逐漸成熟的今天，穩(wěn)定幣已不再只限于與美元掛鉤的USDT 或USDC，黃金穩(wěn)定幣如PAXG（PAX Gold）與XAUT（Tether Gold）也逐漸成為投資人避險(xiǎn)資產(chǎn)的新選擇,那么…
2025-07-15 -
穩(wěn)定幣和比特幣之間有什么區(qū)別？
“穩(wěn)定幣”和“比特幣”是兩個(gè)經(jīng)常出現(xiàn)的術(shù)語(yǔ),它們都在數(shù)字貨幣領(lǐng)域扮演著重要角色，但它們之間存在顯著的差異,本文將解析什么是穩(wěn)定幣和比特幣，它們?nèi)绾芜\(yùn)作，以及它們的…
2025-07-14 -
什么是穩(wěn)定幣？企業(yè)為何搶進(jìn)穩(wěn)定幣市場(chǎng)？
穩(wěn)定幣指的是一種與儲(chǔ)備資產(chǎn)，如：法定貨幣掛鉤的加密貨幣，因?yàn)閾碛胁▌?dòng)性小、價(jià)格穩(wěn)定等特點(diǎn)，因此被稱為「穩(wěn)定幣」，是加密貨幣世界重要的基礎(chǔ),以全世界第一款、目前市…
2025-07-10 -
USD1是什么？USD1穩(wěn)定幣有什么特別之處？為何受關(guān)注度那么高？
USD1是一種與美元價(jià)值掛鉤的穩(wěn)定幣，維持與美元1:1的匯率,USD1于2025年初推出，由穩(wěn)定幣公司(WLF)發(fā)行,因其特朗普家族持有該公司60%的股份，備受關(guān)注，那么USD1是什么？USD…
2025-07-10 -
穩(wěn)定幣是什么？如何購(gòu)買/出售USDT穩(wěn)定幣？
穩(wěn)定幣是一種價(jià)格錨定在法定貨幣上的虛擬幣，例如USDT就是一種錨定美元的穩(wěn)定幣,它背后由Tether公司按照1:1儲(chǔ)備，真實(shí)美元進(jìn)行支持,通過(guò)交易所直接購(gòu)買或者出售，比如說(shuō)歐…
2025-07-09 -
Quantoz EURQ(EURQ幣)是什么？如何運(yùn)作？EURQ代幣經(jīng)濟(jì)學(xué)介紹
EURQ是由Quantoz Payments B.V.發(fā)行的歐元錨定穩(wěn)定幣，與傳統(tǒng)加密貨幣不同，EURQ通過(guò)完全由存放在歐洲一級(jí)銀行和低風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的歐元儲(chǔ)備支持，保持穩(wěn)定價(jià)值,本文將為大家詳細(xì)…
2025-07-09
